“东数西算”启动这些赛道优势突显(3)

　　投资机会方面，金鼎资产董事长龙灏在接受《证券日报》记者采访时表示，“东数西算”工程将促进东西部在数据中心、云计算及大数据一体化的新型网络体系方面的协同联动合作，提升跨区域之间的网络传输通道布局，引导数据中心的集约化，规模化及绿色化的发展，而数据中心产业链长，投资规模大，通过算力枢纽和数据中心集群的建设有助带动上下产业链投资，同时推动区域平衡发展，东西部地区在土地，水、电与用能等资源方面均存在较大协同发展机遇，更有利于A股市场中软件开发等相关板块的上市公司。

　　绿色能源供给

　　低估值绿色电力现布局时机

　　日前，国家发展改革委高技术司负责人表示，实施“东数西算”工程，有利于促进绿色发展。加大数据中心在西部布局，将大幅提升绿色能源使用比例，就近消纳西部绿色能源，同时通过技术创新、以大换小、低碳发展等措施，持续优化数据中心能源使用效率。加强数据中心和电力网一体化设计，推动可再生能源发电企业向数据中心供电；支持数据中心集群配套可再生能源电站；对落实“东数西算”成效突出的数据中心项目优先考虑能耗指标支持。

　　对此，接受《证券日报》记者采访的川财证券首席经济学家、研究所所长陈雳表示，“‘东数西算’工程的全面启动，是对数字经济发展又一重大利好，这使数字经济战略地位更上一个台阶，数字经济有望成为经济稳增长发展、高质量发展的重要引擎。此外，‘东数西算’工程的全面启动，叠加稳增长的政策基调，毫无疑问能够带动大量数字基础设施建设及相关产业的发展。‘东数西算’工程投资规模大，涉及行业广，对于传统基建、能源基建、信息通信等产业的发展均产生积极作用。其中，‘东数西算’工程将包括光电、光伏在内的绿色能源供给领域的需求机会，相关细分赛道未来发展潜力较大。”

　　巨泽投资董事长马澄表示，“从2月17日国家宣布‘东数西算’启动，并规划了10个国家数据中心集群的规划来看，再结合2021年3月份我国‘十四五’规划中所成立的‘国家九大能源基地’，可以清楚地看到，目前启动的8大国家算力枢纽节点选址除了京津冀、长三角、珠三角、成渝发达地区外，其余地点设在内蒙古、宁夏、甘肃、贵州，这些地区有着丰富的风能、光伏新能源，叠加数据的算力运营需要消费大量的电力。因此，这将进一步刺激风电、光伏的快速发展。”

　　可以看到，绿色电力板块上市公司盈利持续改善。同花顺数据显示，截至目前，有45家绿色电力板块上市公司披露了2021年年度业绩预告，18家公司业绩预喜，占比四成。其中，9家公司预计2021年全年净利润同比翻番。

　　值得一提的是，今年以来绿色电力板块回撤幅度近10%，当前板块动态估值27.71倍，该板块估值处于历史低位。其中，有32只概念股最新动态市盈率低于这一水平，占比近四成。

　　中睿合银研究总监杨子宜对记者表示，“‘东数西算’工程把电力负荷由东迁向西正好符合未来风电与光伏发电的地域特征，也更加有利于风光发电的消纳并且减少弃风弃光率，最终带来更大规模的风电光伏装机量。在绿色电力的投资机会方面，看好风光产业链中部分优质细分赛道，同时也看好具备量增价涨，行业集中和估值重塑逻辑的新能源电力运营商环节品种。”

　　土建工程 公司业绩呈稳定增长态势

　　“国家将‘东数西算’提高到比肩‘南水北调’‘西电东送’‘西气东输’等重大工程的地位，表明中央调配全国资源的强大决心，进一步树立了数字经济的战略地位。”华创证券表示。